作者：无脑
有实战经历的交易者，特别是期货交易者的一个切身体验就是'执行'难！！这是一个困扰交易者的终极障碍，或许你已经付出了极大的代价，走过了很长的路，如果你还活在市场里，还没有打算退出交易这条路，那你就无时无刻不面临'执行'这个最难逾越的障碍。有没有可能穿越这条路？幽灵给我们指了条道：'这是一条前人已经走过的路，但却是孤独的路。'
读了不少关于交易方面的书，也看了不少国内论坛里大小'幽灵'们闪烁着智慧灵光的帖子，你会发现研究各种'交易系统'的不少，但这些系统多偏重分析或是预测（等着系统发出信号），更荒谬的还有希望做出一个'系统'把交易变成像按电钮一样的简单，这些'系统'恐怕是不可能把你引上成功交易之路的，因为，这些都没有最直接地反应交易的本质，同时还在试图回避交易主体的人性的障碍，并在发扬人性的另一个特点，即头脑习惯于把事物复杂化的这一特点上走的更远。他们过分依赖外在（电脑）发出的信号，而完全忽视交易者自身发出的内在信号。交易最终是要落实在有效的执行上，那么一个行之有效的、易于执行的'执行系统'在哪儿？
当我打开'幽灵的礼物'却发现的是两项交易者'众所周知'东西。一个是持有正确的仓位否则清仓，另一个是在正确的仓位上加码。这实在不是什么新鲜玩儿，但我相信幽灵这厮是个'真货'。原因很简单，他没有拿出包装的花里胡哨的理论，概念，模型来糊弄我这个大老粗。这些'革命先驱'在上世纪七十年代，我们还是一个孩子的时候，就抛头颅洒热血，用鲜血和生命换来的这两样东西难道不是什么'好玩艺儿'？想想大作手jesse Livermore 不就是这样干革命的吗，《直觉交易商》里介绍的成功交易者不就是这样做的吗，《华尔街点金人》里的很多人就是这样做的吗，《专业投机原理》的作者也是这样做的吗，《操作生涯不是梦》的作者本质上就是这样做的，《操盘建议》里的那些顶尖交易员也是这样做的，《混沌操作法》比尔说到的第四，第五节层的专家级交易者就是这样操作的，大名鼎鼎的索罗斯肯定也不会反对这样的操作。但是'幽灵'把这两项'众所周知'的东西提炼成了幽灵的两项规则，这是'幽灵'的贡献，甚至可以说这是给我们这些后来者的一个伟大的贡献。只有将那些最本质的东西，变为精炼的规则，才能被明确地无障碍地执行，才能进一步内化为习惯。我无法想象，当你带着一堆的概念，一堆的名词，一堆的理论，一堆的数据，如何去轻松地执行？值得庆幸的是我与'幽灵'产生了共鸣。与那些交易市场中的成功者，产生共鸣这正是希望之所在。那些'成功学'的鼓噪者最爱说的一句话就是复制成功。当然交易决不可能简单地复制，但我们完全可以将成功者和失败者作为镜子，互相印证。
幽灵规则一，是建立在'交易是失败者的游戏'以及'在被证明是正确的之前，假定是错误的'这个理念基础上的。（没准儿也受了索罗斯的影响）规则一强调的是：'你要使你的损失越小越好，割肉越快越好。这样做不会保证总是正确的，但可以保证你在这个游戏中生存。'交易者通常不知道交易实际上是一个失败者的游戏，那些最善于输的人最终会赢。'（没准儿受了中国人的'善败者不亡'的影响）认识到这个高度才有可能无障碍地执行清仓。因为人有不服输的天性。人在直觉上的思考仅仅停留在对自己操作正确地期望值上，但市场行为往往是反直觉的，这就导致在'清仓'上总是非常被动。我注意到幽灵总是在用'清仓'而不是'止损'，这恐怕是有微妙的不同。'清仓'是一种主动的行为，而'止损'是被市场证明错误后的一种被动的出局。其中资金损失的差距恐怕会是几倍甚至几十倍。塔勒波在《成事在天》中说：'我从索罗斯那儿学到的就是，在我的交易公司每次开会之前向每个人说明，我们是一群什么也不知道的白痴，很容易犯错误，只是我们有幸能够认识到这一点。'
那么清仓出局要快到什么程度？幽灵说，不能让市场告诉你错了，而是你自己感觉不对劲了就要清仓，感觉不对劲，因人而异，有多种征兆，去看看'直觉交易商们'是怎么说的。索罗斯的不对劲儿，就是他会感到背疼。总之，要是让市场告诉你错了，你已经损失一大块了，对此我深有体会。
幽灵规则二：学会在盈利仓位上加码，这是获暴利的唯一捷径。（或者说这是稳定获利的唯一途径）规则二应该是建立在一个简单的数学基础上的，因为没人能保证自己不出错，如果错误的损失加上交易成本不能小于你在正确时的盈利，那在这个游戏中你不仅白干而且最终出局。所以，当然要抓住你在正确的时候给以重拳，这才是最有效，效率最高的获利方式。（即使是个白痴也会有对的时候）
规则一加规则二，如果一定要用个数学公式表达应该是 ：n次尽可能小的损失 n次相对大的盈利 n次的重复=长期稳定的盈利
如此简单的，明确的'规则'反映了交易的本质，据有唯一性，所以我说其实真正的盈利途径只有一条。但是为什么'众所周知'的途径不能保证人人盈利？这就引出了一个更大的问题'人的自然天性。这一'规则'在本质上是反人类天性的。正像老子说：'反者道之动'。人在本质上是恐惧的，是从众的，由于人的固有思想和观念的存在，所以人是不容易放松的，人很容易看到过去、很容易看到未来，但就是看不懂现在。人很难将自己变为'第三者'。这就是为什么你总是感到市场与你对着干，当市场发生重大变化时，你总是会站在错误的一边。在关键时刻，你的情绪总是出来搅局。'墨菲定律'总是屡屡应验。这恐怕就是人的共同属性在起作用，我们总是不自觉地与大多数人一起'共振'。正像幽灵描述的：'一般情况下，他们会看着自己的亏损仓一天天亏下去而不知所措，而盈利仓刚刚开始启动，就急着平仓出场。这是人性在市场中的反应。在交易中，人的本能其实是一个障碍。'你可以到各证券营业部观察那些'坚定的套牢族'，他们的行为方式与这描述丝毫不差。但有趣的是他们却浑然不知，心里的一线希望始终不会破灭。有些人资金并不少，但不敢消费，不敢出去旅游，生怕错过行情，他们不仅套牢了自己的钱，还套牢了自己的心。《重塑。。。。》一书的作者说：'如果自然而然的反应也能创利润，那普通交易者都可以发横财了'。
'幽灵'的棒喝是：'改变你的行为习惯'。但行为习惯的改变谈何容易！（这需要很深的认知能力）大作手Livermore 说：投机就像山丘一样古老，唯一不变的就是人性。所以，像索罗斯，塔勒波之流，总是利用人的认知偏差为自己服务。（但他们很知道自己也会出错）
现在'幽灵'提供了一个明确的'规则'但按照这个规则执行，并不是一件容易的事，人性的阻力太大，从这个意义上说，执行这个规则，倒像是'勇敢者的游戏'。同时也确认了，这是一个正确的努力方向。我个人认为这是一个非常好的'执行系统'。一旦'规则'变为了'系统'就像汽车有了刹车和油门系统一样，你的执行力才可以变为下意识的、本能的行为。就像'幽灵'所说成为'第二自然天性'。只有变为天性，你的头脑才不会是'分裂'的，才能解决《混沌操作法》中所说的左右脑的冲突问题。当情绪出现的时候，用这个系统应对，你不再会恐惧明天就死掉，也不会担心市场不给你机会。慢慢进入'无喜、无悲、无物、无我'的境界，才能享受到交易的乐趣。
电脑化时代的到来，对交易的影响是巨大的。但这种影响就交易而言，不是表现在你有能力处理多少信息和采集、分析多少数据方面；而是体现在交易不再受时空和环境的限制，所有交易者基本可以共同享有第一手的信息资源，交易的成本降低了，交易的灵活性增加了。这对中小交易者更加公平。从而可以更加独立地，甚至可以完全享受'独处'的乐趣'交易者真正地自由了。小资金交易者成功的机会也大大增加了。不是吗，幽灵不就是活跃在'期货杂志论坛'上的吗。所以，幽灵会对小交易者，那么充满希望。资金的大小完全不是决定交易成功与否的关键因素，当然在交易中肯定会有不同的运作方式。不要迷信大资金，不要迷信所谓的庄家，这些庄家也是人，人的本性都具备，他们只能干人事，不可能干出神的事。交易市场中不要去谴责'骗子'而应该谴责的是'白痴'。
'幽灵的规则'并没有排斥'交易系统'和'交易计划'。'交易系统'是帮助你作出判断，'交易计划'是帮助你操作的。没有交易系统和交易计划如何去交易？'交易系统'是因人而异的，100个人有110种'交易系统'，才是对的，而作为一个'执行系统'应该是唯一的。如果所有的交易者都用一种'交易系统'那就死定了。幽灵不愿意透露他的'交易系统'这不是保守，因为他根本就没法说清，就像他画的几个箭头，那跟'天书'有什么区别？但或许那就是他的'交易系统'和'交易计划'。我也没有排斥'交易系统'比如我把我的'交易系统'叫做'动态评估系统'，但什么是'动态评估系统'一两句话根本没法说清。'交易系统'是根据各自的交易理念而设计的。我只是反对那些'机械的交易系统'，因为那除了能达到商业目的之外，简直就是浪费精力。所以，有了自己的'交易系统'，有了自己'交易计划'再加上很有效的'执行系统'就完美了。这应该是'幽灵'的意思，也是我的意思。
'感觉'或'直觉'不凭空而来的，是建立在经验、知识、理念基础上的最直接的'当下'反应，那是没有被'污染'的'元信息'。所以，布里特在《重塑证券交易心理》里说：'不了解元信息传递就做交易，成功的机率跟网恋差不多'。直觉是个积累的过程，实际任何人都会有自己的感觉，看你是否接受。如果个只承认西医的人，他一定只相信'指标'，他不可能相信感觉。而中医的'望闻问切'是很难用指标描述的，但有经验的老中医心里一定能有数，看看那些顶尖交易高手没有不提到'直觉'的，就是这一个道理。
- 欢迎来到文学艺术网！